不可忽视的经营现金流--外企财务管理培训

经营现金流是所有财务报表中最重要的指标之一。它主要记录了企业在销售商品、提供劳务、购买商品、接受劳务、支付税收等活动的现金流动情况，也就是反映了主营业务的现金收支状况。

利润表上的利润可以通过增减折旧或暂不记坏帐等手段来改变，但要同时修改利润和营运资本项目就没有那么容易。公司宣布破产之前，连续多年净利润为正数，这样的情况并不少见；但该公司的经营现金流总是在破产前的几年里就开始恶化。如果我们十分关注公司的经营现金流，就可以预测公司的风险。因此，如果你想分析一家公司的财务状况，又感到时间紧迫，你可以先看一眼它的经营现金流，因为它比任何其它财务数据更说明问题。

列报经营现金流的方法有两种，一是直接法，二是间接法。我国企业按规定应采用直接法报告经营现金流，同时还应在现金流量表的附注中披露将净利润调节为经营活动现金流的信息；实际上就是说，企业应同时采用直接法和间接法报告企业经营现金流。

一、直接法经营现金流

直接法经营现金流是指按现金收入和支出的主要类别直接反映企业经营活动产生的现金流。它便于分析企业经营活动产生的现金流的来源和用途，预测企业现金流的未来前景。直接法一般是以利润表中的营业收入为起点，调节与经营活动有关的项目，然后计算出经营现金流。直接法经营现金流的现金流入项目包括：销售商品、提供劳务收到的现金，收到的税收返还，以及收到的其他与经营活动有关的现金。直接法经营现金流的流出项目主要有：购买商品、接受劳务支付的现金，支付给职工以及为职工支付的现?